Gestion du Fonds Soros - Soros Fund Management

Gestion de fonds Soros
Taper Privé
Industrie Services financiers
Fondé 1970 ; il y a 51 ans ( 1970 )
Fondateur Georges Soros
Quartier général
La ville de New York
,
États Unis
Zone servie
À l'échelle mondiale
Personnes clés
Robert Soros, ancien vice-président et président
Dawn Fitzpatrick, directrice des investissements

Soros Fund Management, LLC est une société de gestion d'investissement privée américaine. Il est actuellement structuré en family office , mais anciennement en hedge fund . La société a été fondée en 1970 par George Soros et, en 2010, elle était considérée comme l'une des sociétés les plus rentables du secteur des hedge funds, avec un taux de rendement annuel moyen de 20 % sur quatre décennies. Son siège social est situé au 250 West 55th Street à New York .

George Soros a fondé Soros Fund Management en 1970.

Aperçu

Soros Fund Management est le principal conseiller du Quantum Group of Funds ; une famille de fonds traitant des investissements internationaux. La société investit sur les marchés publics des actions et des titres à revenu fixe du monde entier, ainsi que sur les marchés des changes, des devises et des matières premières, ainsi que sur les fonds de capital - investissement et de capital-risque . La société aurait d'importants investissements dans les transports, l'énergie, la vente au détail, la finance et d'autres secteurs.

Robert Soros a quitté ses fonctions de vice-président et président en juin 2017. David Milich a assumé la plupart de ses fonctions. En 2017, Dawn Fitzpatrick a remplacé Ted Burdick au poste de directeur des investissements .

Au cours du cycle électoral de 2016, Soros Fund Management a fait don de plus de 10 millions de dollars à la campagne présidentielle d'Hillary Clinton par le biais de super PAC .

Histoire

La société a été fondée par George Soros et son ancien partenaire commercial Jim Rogers en 1970. Avant de démarrer l'entreprise, Soros et Rogers ont travaillé ensemble à la banque d'investissement Arnhold et S. Bleichroder .

1992 à 2007

Au cours de la semaine précédant le 16 septembre 1992 ou le « mercredi noir », Quantum Funds a gagné 1,8 milliard de dollars en vendant à découvert la livre sterling et en achetant des marks allemands . Cette transaction a valu à Soros le titre de « l'homme qui a fait sauter la Banque d'Angleterre ». D'un autre côté, la politique du gouvernement britannique dans la période précédant l'éjection de la livre sterling du mécanisme de taux de change du système monétaire européen avait été largement critiquée pour avoir fourni aux spéculateurs un pari à sens unique .

En 2000, le Quantum Fund a perdu sa position de plus grand fonds spéculatif au monde lorsque ses actifs sous gestion sont passés de 10 milliards de dollars à 4 milliards de dollars en un an environ. Les pertes du fonds sont le résultat d'investissements dans des actions technologiques. Cette année-là, le PDG Duncan Hennes et les gestionnaires du Quantum Fund, Stanley Druckenmiller , et du Quota Fund, Nicholas Roditi , ont démissionné. La restructuration de Soros Fund Management a été annoncée dans une lettre aux actionnaires décrivant son projet de fusion du Quantum Fund avec le Quantum Emerging Growth Fund pour former le Quantum Endowment Fund. L'intention était de transformer le Quantum Fund en un « fonds à moindre risque et moins spéculatif » administré par un conseiller externe.

2008 à 2011

La société a acquis une participation dans Lehman Brothers juste avant sa faillite en 2008.

En 2009, Soros Fund Management s'est associé à six autres fonds spéculatifs pour acquérir IndyMac Bank pour un coût de 13,9 milliards de dollars, prenant ainsi le contrôle d'environ 160 milliards de dollars de prêts bancaires, d'investissements et de dépôts.

En 2010, la société aurait généré 32 milliards de dollars de bénéfices depuis 1973, ce qui en fait l'un des fonds spéculatifs les plus rentables du secteur.

En 2011, la société avait 27,9 milliards de dollars d'actifs sous gestion et était classée sixième sur la liste des 100 fonds spéculatifs d' Institutional Investor . La même année, la société s'est associée à Silver Lake Partners et a créé un fonds appelé Silver Lake Kraftwerk dont l'objectif était d'investir dans des sociétés de ressources naturelles et d'énergie.

En juillet 2011, le fonds a annoncé son intention de rendre un peu moins d'un milliard de dollars aux investisseurs d'ici la fin de 2011 pour éviter les obligations de déclaration en vertu de la loi de réforme Dodd-Frank et pour se concentrer sur les investissements familiaux. Ce mois-là, le directeur des investissements de la société, Keith Anderson, co-fondateur de BlackRock, a quitté la société.

2012 à 2020

En septembre 2016, Soros Fund Management a conseillé un fonds d'investissement privé lié à Quantum Strategic Partners, qui a injecté l'essentiel de 305 millions de dollars dans SolarCity , producteur de panneaux solaires. Le flux de trésorerie a permis à Elon Musk , président de Tesla Motors et de SolarCity, d'acheter SolarCity et de le fusionner avec Tesla.

En juin 2018, la société détenait 15 % de Justify , le cheval qui a remporté les Preakness Stakes 2018 , Kentucky Derby et Belmont Stakes , par le biais des opérations internationales d'élevage et de course de SF Bloodstock et SF Racing Group.

Selon The Wall Street Journal , Soros Fund Management a gagné 8,9% en 2017 et 0,9% en 2018. Au premier trimestre 2019, le fonds avait gagné 1,9%.

En mai 2019, il a été annoncé que Soros Fund Management avait constitué une participation de 3% dans le gestionnaire d'actifs suisse GAM . En juin 2019, Soros Fund Management a mené un investissement dans Vice Media pour 250 millions de dollars. En août 2019, Soros Fund Management a augmenté sa participation dans Manolete Partners Plc à 11,67%. En août 2019, les plus grandes participations de Soros Fund Management étaient Liberty Broadband , Vici Properties et Caesar's Entertainment .

En janvier 2020, George Soros a annoncé lors du Forum économique mondial qu'il consacrerait 1 milliard de dollars au lancement d'une université internationale, The Open Society University Network, pour la recherche et l'éducation sur le changement climatique et la gestion des gouvernements autoritaires .

En avril 2020, Amply Power, une entreprise qui fournit une solution de recharge pour les flottes, a reçu son financement de série A de 13,2 millions de dollars de Soros Fund Management, Siemens , Congruent Ventures, PeopleFund et Obvious Ventures.

En novembre 2020, Soros Fund Management a révélé qu'il détenait 1% d'actions de catégorie A dans Palantir Technologies et a annoncé qu'il avait commencé à vendre ses actions comme autorisé car il n'était pas d'accord avec les pratiques commerciales de Palantir. Dans une déclaration à CNBC , la société a déclaré: "SFM a fait cet investissement à un moment où les conséquences sociales négatives des mégadonnées étaient moins comprises. SFM n'investirait pas dans Palantir aujourd'hui."

Les références

Liens externes